Marathon Digital Holdings, Inc. (MARA) hat Pläne zur Ausgabe von vorrangigen Wandelanleihen im Wert von $250 Millionen veröffentlicht.
Die Mittel sollen hauptsächlich für den Erwerb von Bitcoin (BTC) und für allgemeine Unternehmenszwecke verwendet werden.
Wie in der Ankündigung erläutert, sind diese Anleihen im Jahr 2031 fällig und qualifizierten institutionellen Investoren als Privatanleger angeboten. Darüber hinaus kann das Unternehmen den Erstkäufern die Option einräumen, innerhalb von 13 Tagen nach der ersten Emission weitere $37.5 Mio. an Anleihen zu erwerben.
Derzeit hält Marathon 20,818 BTC im Wert von über $1.2 Milliarden und ist damit der zweitgrößte Bitcoin-Inhaber unter den börsennotierten Unternehmen. Dieser Betrag entspricht fast 0.1% des gesamten Bitcoin-Angebots.
Die unbesicherten vorrangigen Schuldverschreibungen werden mit halbjährlichen Zinszahlungen versehen und sollen am 1. September 2031 auslaufen, sofern sie nicht vor diesem Datum zurückgekauft, zurückgezahlt oder umgewandelt werden. MARA behält sich das Recht vor, die Anleihen unter bestimmten Bedingungen nach dem 6. September 2028 gegen Barzahlung zurückzukaufen.
Die Inhaber dieser Anleihen haben die Möglichkeit, den Rückkauf durch MARA am 1. März 2029 zu verlangen. Die Anleihen können in Bargeld, MARA-Stammaktien oder eine Kombination aus beidem umgewandelt werden, je nach Wahl des Unternehmens.
In der vergangenen Woche hat Marathon 40 der 958 Bitcoin-Blöcke abgebaut, die in dieser Zeit produziert wurden, wie die On-Chain-Daten von mempool.space zeigen. Dies entspricht 4.18% der in den letzten sieben Tagen produzierten Blöcke. Die aktuelle Hash-Rate des Unternehmens liegt bei 18.1 Exahashes pro Sekunde.
Das Anleiheangebot unterliegt den Marktbedingungen und wurde nicht gemäß dem Securities Act registriert, wodurch der Verkauf auf qualifizierte institutionelle Käufer gemäß Rule 144A beschränkt ist.